Закрытые паевые инвестиционные фонды (ЗПИФ) как эффективный способ управления активами и их защиты: от теории к практике создания и функционирования ЗПИФ: 09 сентября 2024 → 13 сентября 2024
Оплата возможна с помощью:
— Банковских карт
МИР, Visa/Visa Electron, MasterCard/Maestro
Оплата картами доступна в процессе записи на курс при выборе вкладки
Предоставляется скидка в размере 10%, начиная со второго слушателя от одной организации. Клиентам Института МФЦ, Учебного центра МФЦ предоставляется скидка в размере 15%.
Закрытые паевые инвестиционные фонды — один из самых растущих и перспективных секторов финансовой индустрии.
Здесь тесно взаимодействуют друг с другом предприятия реального сектора различных отраслей экономики, владельцы всевозможных финансовых и нефинансовых активов, крупные и розничные инвесторы, финансовые и инфраструктурные организации с целью получения прибыли, защиты активов и привлечения дополнительных инвестиций.
Цель тренинга — профессиональное развитие обучающихся в сфере ЗПИФ, мотивация к командной работе, понимание обучающимися важной роли каждого представителя команды в совместном решении глобальных, полезных и интересных задач в области паевых инвестиционных фондов.
Место проведения
Центральный офис - г. Москва
Адрес: 107023, Москва, ул. Буженинова д.30, стр.1
материалов
Выдаваемые документы
Каждому обучающемуся, завершившему обучение, Институт МФЦ выдает документ о квалификации — удостоверение о повышении квалификации и заносит сведения о выданном документе в ФИС ФРДО Рособрнадзора.
Список материалов
Доступ к учебным материалам. Электронные презентации, текстовые материалы размещаются в личном электронном кабинете, формируемом для слушателя к началу курса.
Программа учебного курса
Учебно-тематический план
1. Правовое регулирование, экономические аспекты, основные показатели и направления развития отрасли паевых инвестиционных фондов (теоретическое занятие в формате диалога с обучающимися). 4 часа (работа в аудитории или онлайн-участие)
1.1 Понятие паевого инвестиционного фонда (ПИФ). Инвестиционный пай как ценная бумага.
Типы ПИФ: открытые, интервальные, закрытые, биржевые. Категории ПИФ: рыночных финансовых инструментов, финансовых инструментов, недвижимости, комбинированные.
ПИФ для квалифицированных инвесторов.
1.2 Правовое регулирование деятельности управляющей компании ПИФ (УК, УК ПИФ). Договор доверительного управления (правила доверительного управления ПИФ (ПДУ ПИФ). Инвестиционная декларация.
Выдача, погашение и обмен инвестиционных паев. Определение стоимости чистых активов ПИФ. Расчетная стоимость инвестиционного пая. Надбавки и скидки.
Особенности ПДУ ПИФ для квалифицированных инвесторов. Инвестиционный комитет. Общее собрание владельцев инвестиционных паев.
1.3 Контроль за распоряжением имуществом, составляющим ПИФ, и другие функции специализированного депозитария. Ведение реестра владельцев инвестиционных паев. Аудит УК ПИФ. Оценка имущества ПИФ.
1.4 Преимущества ЗПИФ для инвесторов: правовая защита активов, повышение ликвидности и оборачиваемости активов, привлечение инвестиций, многосторонний контроль за сохранностью активов и операциями с ними, налоговые преимущества.
1.5 Современный рынок УК ПИФ и отрасли паевых инвестиционных фондов: ключевые показатели, характеристики, тенденции развития.
2. Создание, функционирование и прекращение ЗПИФ. Взаимодействие управляющей компании с пайщиками и инфраструктурными организациями (практическое занятие — диалог с обучающимися). 4 часа (работа в аудитории или онлайн-участие)
2.1 Подходы к конструированию ЗПИФ на основе целей и активов инвестора.
2.2 Состав и структура активов ПИФ в зависимости от типа, категории ПИФ. Возможности по составу и структуре активов для комбинированного ЗПИФ и ЗПИФ недвижимости.
2.3 Особенности разработки (составления) ПДУ ЗПИФ недвижимости, комбинированного ЗПИФ: как найти баланс между интересами инвесторов и УК?
2.4 Регистрация (согласование) ПДУ ПИФ, изменений и дополнений в них: где регистрировать (согласовывать), основания, порядок действий, сроки и особенности.
2.5 Вопросы формирования ЗПИФ.
2.6 Как работает инвестиционный комитет? Правовое регулирование и деловая практика.
2.7 Реализация прав и обязанностей пайщиков ЗПИФ. Практические вопросы созыва и проведения общего собрания владельцев инвестиционных паев ЗПИФ.
2.8 Варианты извлечения дохода от ЗПИФ для инвесторов.
2.9 Погашение инвестиционного пая и возможности выдела имущества в натуре.
2.10 Смена УК ПИФ: правовые основания, практические механизмы.
2.11 Прекращение ЗПИФ: основания, процедуры и последствия.
Распределение практических заданий по группам обучающихся и предоставление рекомендаций по их выполнению.
3. Прикладные правовые, учетные, организационные вопросы и подходы к созданию и деятельности ЗПИФ: регулирование, практика рынка и мнения экспертов (консультационное занятие). 4 часа (работа в аудитории или онлайн-участие)
3.1 Обзор деятельности УК, осуществляющей доверительное управление комбинированным ЗПИФ:
- виды деятельности, которые УК может осуществлять, помимо своей основной деятельности;
- годовой бюджет УК с учетом возможных обязательных и предполагаемых затрат и доходов: рассмотрение примеров;
- особенности заключения сделок УК в интересах ПИФ (договоры аренды, купли-продажи, займа, залога, поручительства, агентирования, простого товарищества, долевого участия в строительстве и т. п.), особенности совершения таких сделок с учетом корпоративных и иных особенностей ПИФ, рассмотрение отдельных примеров реализованных проектов, в частности, при приобретении контроля над юридическими лицами и при жилой застройке;
-
оптимальное структурирование работы ЗПИФ, в том числе комбинированных, находящихся под управлением одной УК, с учетом распределения финансовых и имущественных потоков, а также отраслевых направлений хозяйственной деятельности:
- недвижимости (готовой, строящейся, как коммерческой, так и жилой), в том числе земельных участков;
- долей, паев, векселей, облигаций, акций и иных ценных бумаг, находящихся как в свободном обращении, так и нет;
- организация работы холдинговой структуры через ЗПИФ;
- корпоративные взаимоотношения внутри ПИФ, взаимоотношения с УК, специализированным депозитарием, а также между пайщиками, особенности комбинированного ЗПИФ, в том числе порядок принятия решений инвестиционным комитетом, общим собранием владельцев инвестиционных паев, правовые последствия таких решений, основания и порядок приобретения, изменения и прекращения прав пайщика, в том числе возможности выхода пайщика из комбинированного ЗПИФ с учетом иных отраслей права и обстоятельств (семейного, наследственного, гражданского, процедур банкротств).
3.2 Другие вопросы:
- особенности участия ЗПИФ в другом ЗПИФ, имеющиеся ограничения;
- особенности владения и управления бизнесом через ЗПИФ совместно с физическими и юридическими лицами, не являющимися пайщиками ЗПИФ;
- возможности владения цифровыми финансовыми активами через ЗПИФ, в т. ч. криптовалютами;
- обзор действующего законодательства с учетом последних изменений и рекомендации (схемы) по использованию ПИФ в хозяйственной деятельности;
- риски, связанные с использованием ПИФ в хозяйственной деятельности: как избежать «серых схем» и действовать в рамках закона?
- обзор нарушений, допускаемых УК и другими участниками взаимоотношений с ПИФ: какие из них являются критичными, а какие нет, как исправить нарушения, избежать их, в том числе в отношениях с регулятором (Банком России) и пайщиками;
- влияние санкций (контрсанкций) на деятельность ПИФ в современных условиях с учетом требований законодательства Российской Федерации, касающихся финансовых услуг и инструментов, правоприменительная практика.
4. Самостоятельная работа обучающихся — выполнение групповых практических заданий.
Самостоятельная работа обучающихся. Выполнение обучающимися групповых практических работ с направлением преподавателям презентаций, иллюстрирующих результаты работ. Проверка работ преподавателями. Ответы на вопросы обучающихся. Примерная продолжительность выполнения задания в группе — 4 академических часа.
5. Итоговое занятие. 4 часа (работа в аудитории или онлайн-участие)
Демонстрация обучающимися результатов выполнения групповых практических заданий, обсуждение полученных результатов.
Подведение итогов обучения.
Вручение удостоверений о повышении квалификации.
Поделиться!
-
август, 2024ПнВтСрЧтПтСбВс293031 июля 2024 средаДаты проведения: 31 июля 2024 – 31 июля 2024Форма обучения: Дневная8000 ₽ физ. лица8000 ₽ юр. лицаДаты проведения: 31 июля 2024 – 31 июля 2024Форма обучения: Дневная5000 ₽ физ. лица5000 ₽ юр. лицаДаты проведения: 31 июля 2024 – 31 июля 2024Форма обучения: Дневная6000 ₽ физ. лица6000 ₽ юр. лицаДаты проведения: 31 июля 2024 – 31 июля 2024Форма обучения: Дневная6000 ₽ физ. лица6000 ₽ юр. лицаДаты проведения: 31 июля 20249100 ₽ физ. лица9100 ₽ юр. лица31Целевой (внеплановый) инструктаж/повышение квалификации (плановый инструктаж) для сотрудников организаций, поднадзорных Банку России (профессиональные участники рынка ценных бумаг, управляющие компании)+ еще 4010203040506070809101112 августа 2024 понедельникДаты проведения: 12 августа 2024 – 27 августа 2024Форма обучения: Вечерняя35000 ₽ физ. лица35000 ₽ юр. лица12Курс НОК «Ведение реестра владельцев ценных бумаг»1314151617181920 августа 2024 вторникДаты проведения: 20 августа 202410000 ₽ физ. лица10000 ₽ юр. лица20Внедрение и контроль соблюдения процедур обработки персональных данных в организации в соответствии с Федеральным законом №152-ФЗ «О персональных данных». Практика проверок21 августа 2024 средаДаты проведения: 21 августа 2024 – 28 августа 2024Форма обучения: Дневная9900 ₽ физ. лица9900 ₽ юр. лица21Повышение квалификации аудиторов (40 часов) очно/дистанционно22 августа 2024 четвергДаты проведения: 22 августа 20248000 ₽ физ. лица8000 ₽ юр. лица22Противодействие неправомерному использованию инсайдерской информации и манипулированию рынком: основные обязанности участников и типовые нарушения23242526 августа 2024 понедельникДаты проведения: 26 августа 2024 – 26 октября 2024Форма обучения: Другая41000 ₽ физ. лица41000 ₽ юр. лицаДаты проведения: 26 августа 2024 – 30 августа 2024Форма обучения: Вечерняя15000 ₽ физ. лица15000 ₽ юр. лицаДаты проведения: 26 августа 2024 – 26 октября 2024Форма обучения: Другая41000 ₽ физ. лица41000 ₽ юр. лицаДаты проведения: 26 августа 2024 – 26 октября 2024Форма обучения: Другая45000 ₽ физ. лица45000 ₽ юр. лицаДаты проведения: 26 августа 2024 – 26 октября 2024Форма обучения: Другая40000 ₽ физ. лица40000 ₽ юр. лица26Аттестат профессионального бухгалтера — Главный бухгалтер организации бюджетной сферы+ еще 42728 августа 2024 средаДаты проведения: 28 августа 2024 – 28 августа 2024Форма обучения: Дневная8000 ₽ физ. лица8000 ₽ юр. лицаДаты проведения: 28 августа 2024 – 28 августа 2024Форма обучения: Дневная5000 ₽ физ. лица5000 ₽ юр. лицаДаты проведения: 28 августа 2024 – 28 августа 2024Форма обучения: Дневная6000 ₽ физ. лица6000 ₽ юр. лицаДаты проведения: 28 августа 2024 – 28 августа 2024Форма обучения: Дневная6000 ₽ физ. лица6000 ₽ юр. лица28Целевой (внеплановый) инструктаж/повышение квалификации (плановый инструктаж) для сотрудников организаций, поднадзорных Банку России (профессиональные участники рынка ценных бумаг, управляющие компании)+ еще 329 августа 2024 четвергДаты проведения: 29 августа 20249000 ₽ физ. лица9000 ₽ юр. лица29Цифровые финансовые активы (ЦФА): актуальные вопросы регулирования, практики и развития. Отдельные особенности цифровых валют.303101